1970年代中期，海滨城市东港。侦察科长钟垒（达式常 饰）接到报案，船厂工程师黄振颐（朱上海饰）所携军工图纸遭劫。列车上，嫌疑人孟德宝（周嘉陵 饰）被微型炸弹灭囗，从其遗物中发现敌联系线索，知获敌人的行动目标是我海军新型舰艇设计图。
此刻，为外国专家伊凡诺夫（于飞 饰）做过翻译的夏芸（朱曼芳 饰）突然精神失常，而在黄振颐藏图纸的办公室门囗又发现了夏芸的鞋印。钟垒感觉到敌人在嫁祸他人，通过侦察发现，退休在家的高文（高博 饰）有很大嫌疑，夏芸也向钟垒道出原委，原来她曾误食了伊凡诺夫在咖啡中洒下的致幻药品，导致精神出现问题。钟垒感觉收网的时机到了......
1976年初秋。一天，东港市耀华船厂工程师黄振颐携带新型军舰“东港”号部分图纸从海军设计院回厂，不料，途中突遭“车祸”，图纸被劫。
案发后，侦察科长钟垒等在去广州的火车上发现了冒充采购员的敌特交通孟德宝，他们立即将其逮捕。当孟在逮捕证上签字时，突然一声爆炸，孟当场毙命。原来，敌人在孟使用的钢笔上安装了微型炸弹。公安人员从孟德宝的遗物中发现了一只不锈钢熊，并在其使用的手绢上发现了联络用的“显微点”。经放大分析，获悉了敌人的联系信号及幕后指挥——某国特务伊凡诺夫，代号“芸”，敌人的行动目标是“东港”号新型军舰总图。船厂技术图书室管理员夏芸，曾为外国“专家”杨斯基做过翻译，“专家”走后，她突然精神失常，黄振颐向她求爱，也屡遭拒绝。
一天，黄振颐正在大会上发言，夏芸突然收到一份母亲急病的电报，她马上离开会场。此时，有人企图到黄振颐办公室窃取图纸，保卫科早有防范，敌人未能得逞。现场发现了夏芸的鞋印，使黄振颐大惑不解，他想问个明白，没有成功。
经过调查，公安人员了解到：给夏芸发电报的人与伙同孟德宝窃图的人外貌相仿；当年杨斯基曾送给夏芸一只和孟德宝遗物中那只一样的不锈钢熊；技术员吴鹏曾称杨斯基为“伊凡诺夫”，于是，钟垒在黄振颐的配合下，给敌人制造了作案机会，结果发现，盗图之人竟是吴鹏。经过侦察，退休在家的高文正是给夏芸发电报的人。夏芸在钟垒等人的启发帮助下，也道出事情的原委，原来，杨斯基临走时，企图利用夏芸搞情报而遭到拒绝后，在夏芸的咖啡杯里放了致幻剂，导致其精神失常。如今，为了转移视线，又屡屡嫁祸于夏芸。
我公安人员根据侦察逮捕了外籍船员沙林，获悉和沙林一起的旅行家霍夫曼就是当年的杨斯基·伊凡诺夫。人赃俱在，敌人被一网打尽，我公安人员取得了这场斗争的胜利。
